行业信息科技或许通信板块已是黄金之处荐7股

信息科技：或许通信板块已是黄金之处 荐7股 类别： 机构： 研究员：

[摘要]

本期投资提示：

华为AI战略：使能垂直行业，走向智能未来本周的华为全联接大会的主题为“+智能，见未来”。轮值主席徐直军系统阐述了华为AI发展战略，以及全栈全场景AI解决方案。不同于Google、百度等互联公司的AI战略，华为的立意显然更加广泛、更加硬化，从AI芯片等硬件，到基础络智能化、再到产业应用与解决方案，这也是华为作为通信企业的见长以及未来布局的优势所在，从万物互联到万物智能，一步步推动智能社会的发展。

我们可以预见，无论是单点技术、单线产品，还是平台和生态，龙头公司在于引领变革方向，同时也免不了全方位布局（硬件、软件、生态都要做）。而在新技术趋势和新生态中，把握络建设周期，并在相关细分领域深耕对通预计到2015年信行业企业显得最为重要。

提速降费与5G：信息产业消费升级的双核驱动在2018年5月，DOU值达到 .97GB，同比增长169. %，增速较上月提高15.4个百分点，DOU值接近日韩等通信发达市场。数据流量可视为信息产业的血液，其资费和速率极大程度决定下游各级应用的需求增长，是互联/移动互联、大数据、云计算、物联等蓬勃发展的基础。在年间，国内移动互联市场规模呈现加速增2011年 中国消费者登录eBay英文站购买的商品数量同比增长了40%长趋势，带动整个信息产业飞速发展。我们认为，随着提速降费的进一步深化，无论是ToC还是ToB端，都将进一步促进我国信息消费再升级。

投资策略：络建设新周期中看确定成长细分当前络建设新周期无疑是5G，2019年我们预计10万左右基站，2020年几十万基站开启正在规模建设周期，坚持行业强烈推荐评级。

确定成长细分的“未来经营”，基于两方面进行推荐。一方面来自于云计算和流量增长加速的驱动，以及原有通信场景应用的深化；另一方面，基于5G和AI带来的新成长新细分。

核心推荐：中兴通讯、烽火通信、宝信软件、光环新、中际旭创、中新赛克、星锐捷